КАНАДА: ПШЕНИЦА-2027.

Аналитический обзор на базе OECD-FAO Agricultural Outlook 2017-2027.

18 ноября 2019

Пшеница - одна из основных культур  в Канаде и по объему производства занимает в стране 1-е место.

Ни один из показателей не является минимальным и максимальным среди 17 стран, кроме темпов сокращения потребления на душу населения (-6,1%).

При увеличении урожайности на 0,07% и площадей на 1,39%, производство вырастет на 1,46% (в среднем на 0,13% в год).

 

Благодаря незначительному и неизменному импорту и небольшому сокращению экспорта Канада окажется на 4-м месте по торговому балансу, уступив США.

При этом Канада останется 4-м в мире экспортером пшеницы после России, ЕС28 и США.

По потреблению на биотопливо Канада останется на 4-м месте, несмотря на незначительное сокращение показателя.

В Канаде ожидается существенный рост прочего потребления +48,52% (в среднем 4,41% в год). Больше динамика роста показателя только у Мексики (+223%) и Китая (+100%). При этом такая динамика роста не изменит позиций Канады в рейтинге, сохранив страну на 15 месте по этому показателю. Прирост такого потребления ожидается к 2027 г. менее 200 тыс. т.

Канада_1.png
Канада_2.png

Стратегия Канады на 10 лет направлена на снижение запасов и сокращение экспорта при сохранении объемов производства и неизменном, почти нулевом, импорте. Поэтому торговый баланс  уменьшится и переместится на 4-е место, а запасы опустятся на 7-е место, уступив Австралии. В 10-летней перспективе просматривается ориентация на сохранение объемов производства и небольшое сокращение экспорта. При этом объем экспорта прогнозируется на уровне немного более 2/3 объема производства, при этом менее 1/3 от объемов производства будет приходиться на все потребление в стране. Темп роста населения опережает темп пищевого потребления, однако сокращение запасов будет покрывать дефицит. Поэтому на рынке можно ожидать стремление спроса и предложения к балансу, что дает основания предполагать рост цен на внутреннем рынке пропорционально росту мировых цен, возможно с незначительным опережением.

 

Вывод: Канада стремится сохранить свои позиции по всем основным показателям и нарастить прочее потребление. Это удастся за счет сокращения запасов, т.к. не предвидится необходимое увеличение производства, урожайности и импорта.  Таким образом, потребности будут покрыты, и на внутреннем рынке почти не будет дефицита, поэтому повышение цен ожидается на уровне, незначительно опережающем рост мировых цен.

Канада_3.png
Канада_4.png
Канада_5.png
Канада_6.png

ВЫВОДЫ

 

1. Среди 17 стран Канада не будет ни лидером, ни аутсайдером по указанным показателям. Средний показатель - 10-е место. При этом среди 17 стран будет входить в четверку лидеров по экспорту, торговому балансу и потреблению на биотопливо. А по потреблению на корм замкнет пятерку лидеров.

2. По торговому балансу и запасам Канада опустится в рейтинге на 1 позицию вниз. По производству и урожайности опустится на 2 позиции. По остальным показателям без изменения.

3. Все показатели изменятся в Канаде со знаком "+", кроме запасов, потребления на душу населения, потребления на биотопливо и корм, торгового баланса и экспорта.

4. По объему производства пшеницы Канада опустится с 6 на 8-е место, уступив Пакистану (6-е место) и Украине (7-е место). Доля в мировом производстве составит 3,65%, сам рост производства всего 1,46% до отметки 30,42 млн. т.

5. Производство в Канаде будет меньше ЕС28 в 5,4 раз, но больше чем в Мексике почти в 7,6 раз.

6. Урожайность в Канаде будет ниже чем в Египте в 2,3 раз, но выше чем в Казахстане более чем в 2,4 раз. Показатель урожайности будет ниже среднего мирового показателя на 10,13% . В рейтинге урожайности Канада опустится с 6-го на 8-е место, уступив США и Индии.

7. Урожайность вырастет на 0,07% до отметки 3,34 т/га. Прогноз почти неизменной урожайности пшеницы обусловлен географическо-климатическими условиями с усилением влияния климатических изменений. Скорее всего, в таких условиях сохранение урожайнсти будет достигаться благодаря инновациям и технологиям (в т.ч. семена, СЗР и цифровизация).

8. Незначительный импорт не изменится.

9. Значительное опережение темпа роста населения (8,59%) над ростом пищевого потребления (1,1%) указывает на то, что после 2027 г. можно ожидать сокращение экспорта.

10. По экспорту останется на 4 месте. Экспорт сократится на 1,29% до 21,98 млн. т, доля снизится с 12,64% до 11,06%.

11. Общее потребление вырастет всего на 1,25% до 8,57 млн. т, а удельный вес в мировом потреблении уменьшится с 1,15% до 1,04%.

12. Потребление на корм сократится к 2027 г. на 1,85% до 4,3 млн. т, доля в мировом потреблении на корм сократится с 3,13% до 2,57%. В рейтинге останется на 5-м месте.

13. Пищевое потребление слегка вырастет к 2027 г. на 1,1% до 2,81 млн. т, а доля в мировом объеме снизится с 0,55% до 0,51%. В рейтинге останется на 15-м месте.

14. По потреблению на биотопливо Канада останется на 4-м месте. При этом показатель снизится на  2,08% до 0,93 млн. т. А доля снизится с 7,59% до 7,23%.

15. Прочее потребление к 2027 г. вырастет на 48,52% до 0,54 млн. т (в среднем 4,41% в год), доля в мировом объеме вырастет с 0,45% до 0,56%. При этом позиция в рейтинге сохранится на 15-м месте.

16. Конечные запасы пшеницы в Канаде сократятся к 2027 г. на 15,31% до 5,25 млн. т, опустившись с 2,38% до 1,88% мировых запасов. По запасам Канада опустится с 6 на 7-е место, уступив Австралии. При этом запасы будут меньше Китая в 20,3 раз и меньше Индии в 5,8 раз.

17. По площадям под пшеницей останется на 9-м месте (9,11 млн. га). При этом площади увеличатся на 1,39%. А мировая доля показателя уменьшится с 4,09% до 4,07%.

18. Количество площадей под пшеницей будет меньше Индии в 3,56 раз, но больше Мексики в 12,8 раз.

19. Население Канады увеличится на 8,59%, что немного больше Украины. где ожидается сокращение населения на 5,11%. В рейтинге  останется на 15-м месте. Доля в мировом населении сократится с 0,49% до 0,48%.

20. Торговый баланс: с учетом больших объемов экспорта и сокращения импорта позитивный: сократится на 1,3% до 21,87 млн. т  (-287 тыс. т). В итоге опустится в рейтинге с 4 на 3-е место, уступив США.

22. По потреблению на душу населения Канада останется на 12-м месте (70,67 кг/год). Но показатель сократится на 6,1% - макисмальная динамика сокращение среди 17 стран. При этом показатель ожидается выше среднего мирового почти на 7,5%.

23. Ожидается увеличение цены производителя на 12,3%, что почти немного опережает темп изменения мировых цен (+8,73%). Это может указывать на небольшую дквальвация CAD либо поднятие внутренних цен в связи с сокращением запасов, а значит потенциальным повышенным спросом.

Канада_7.png

Площадь Канады под пшеницей на 9-м месте, производство на 8-м месте, урожайность на 8-м месте.

Ожидается объем производства в Канаде меньше Индии в 3,68 раз, площадь земель меньше в 3,56 раз, а урожайность меньше в 1,03 раз.

Площади Канады под пшеницей будут меньше ЕС28 в 2,94 раз, производство меньше ЕС28 в 5,4 раз, а урожайность меньше в 1,84 раз.

Площади под пшеницей в Канаде будут меньше Китая в 2,6 раз, производство меньше в 4,4 раз, урожайность меньше почти в 1,7 раз.

Площади под пшеницей в Канаде будут меньше России в 3,14 раз, производство меньше в 2,76 раз, а урожайность больше в 1,14 раз.

Площади под пшеницей в Канаде будут меньше США в 1,8 раз, производство меньше в 1,8 раз, урожайность почти одинакова (меньше на 0,08 т/га).

Площади под пшеницей в Канаде будут меьнше Пакистана в 1,06 раз, производство меньше в 1,04 раз, а урожайность больше в 1,02 раз.

Площади под пшеницей в Канаде будут меньше Австралии в 1,42 раз, производство больше в 1,13 раз, урожайность больше в 1,59 раз.

Площади под пшеницей в Канаде будут больше Украины  в 1,42 раз, производство меньше в 1,01 раз, урожайность меньше в 1,43 раз.

Площади под пшеницей в Канаде будут больше Турции  в 1,13 раз, производство больше в 1,16 раз, урожайность больше в 1,02 раз.

 

Площади под пшеницей в Канаде будут меньше Казахстана  в 1,3 раз, производство больше в 1,85 раз, урожайность больше в 2,4 раз.

Канада_8.png

РЕЗЮМЕ:

Канада в 10-летней перспективе будет существенно сокращать запасы и незначительно сокращать экспорт, при этом рост производства настолько незначительный, что это больше похоже на стремление страны покрывать свои потребности потребления и экспорта без  амбиций на рост объемов производства. Соответственно, не прогнозируется существенное увеличение урожайности и площадей. В конечном итоге положительный торговый баланс сократится. Малый темп увеличения урожайности говорит о географическо и климатическом факторах влияния. Скорее всего, применение современных технологий и инноваций позволит Канаде в конечном итоге просто удерживать урожайность на существующем уровне. Среди потреблениz значительно вырстает только прочее потребление (в основном в медицинских и косметических целях).

 

Это значит, что будут такие тренды:

1) Следует ожидать незначительный рост инвестиций в технику и оборудование, больше на обновление парка. При этом местные производители техники будут больше ориентированы на те внешние рынки, где ожидается существенный рост объемов производства.  Существующий незначительный спрос будет больше направлен в сторону инновационной техники и технологий для удерживания уровня урожайности.

2) Особый рост инвестиций можно ожидать в оборудование/технологии в медицинской/косметической сферах, где используется пшеница. 

3) Будет расти доля проникновения современных технологий в сельское хозяйство: с одной стороны для поддержания уровня урожайности, а с другой - прогнозируемые изменения климата будут подталкивать к развитию инноваций.

4) На рынке СЗР, удобрений и посевного материала будут особым спросом пользоваться инновационные продукты.

5) Развитие объемов переработки пшеницы следует ожидать в медицинских и косметических целях на фоне роста прочего потребления.

6) Практически отсутствующий рост общего потребления, сокращение экспорта и неизменность импорта говорят о том, что рынок пшеницы не окажет влияния на развитие логистики.

7) Важность пшеницы для Канады и сокращение потребления на корм указывают на  небольшое сокращение животноводства. Последующие исследования по другим культурам дадут больше информации для выводов.

8) Не следует ожидать сокращения занятых на 1 га (на фоне непропорциональности роста населения к урожайности и объему производства.

9) Можно ожидать незначительной девальвации валюты CAD.

10) Снижение торгового баланса, склонность CAD к девальвации, малый рост производства и потребления указывают на то, что в перспективе после 2027 г. могут появиться риски, связанные со стабильностью рынка и продовольственной безопасностью по пшенице. Существенное опережение темпов роста населения над темпом роста пищевого потребления это подтверждает. Тем более, пшеница - одна из основных выращиваемых культур в Канаде.

 

11) Исследования по остальным культурам помогут более четко определить ситуацию.

Канада_9.png
Канада_10.png

Красный квадрат на диаграммах - экстраполяция на основе статистики.

По площадям статистика последних 5 лет указывает незначительное, но все-таки сокращение площадей, а статистика с 1992 года - на существенное сокращение.

Прогноз ФАО отображает больше тенденцию последних лет. По урожайности ФАО дает осторожный прогноз и также больше ориентируется на статистику последних 5 лет. Однако статистика с 1992 года указывает на возможности достигать и более высокую урожайность. Если учесть динамику развития технологий и уровень экономики Канады, то урожайность может быть и выше прогноза ФАО. Если взять за основу данные экстраполяции по урожайности и площадям, то уровень производства будет соизмерим с прогнозом ФАО по производству и подтвержадет стратегию Канады по удержанию существующих объемов производства.

А прогноз ФАО в таком случае можно считать средневзвешенным.  Небольшие отклонения показателей урожайности и площадей в меньшую сторону существенно не повлияют на прогнозируемую стратегию. Однако существенное снижение приведет к сокращению экспорта, снижению баланса и скажется на потреблении.

Канада_11.png
Канада_12.png